作為一家百億級(jí)的P2P平臺(tái)，在備案的沖刺階段，銀谷在線的投資標(biāo)的疑似存在集合標(biāo)行為。此外同一個(gè)項(xiàng)目時(shí)隔半月披露的信息截然不同，項(xiàng)目信息披露前后不一致，銀谷在線備案之路可能有點(diǎn)難走。

銀谷在線是東方銀谷（北京）投資管理有限公司（以下簡(jiǎn)稱：東方銀谷）旗下網(wǎng)絡(luò)借貸信息撮合平臺(tái)，該平臺(tái)2016年7月15日正式上線運(yùn)營(yíng)。2018年3月12日起記者對(duì)該平臺(tái)進(jìn)行了連續(xù)跟蹤。從3月12日至3月27日，銀谷在線累計(jì)借貸金額由315.41億元增加至320.07億元，累計(jì)借貸筆數(shù)由51.79萬(wàn)筆增加至52.55萬(wàn)筆，累計(jì)出借人數(shù)由16.62萬(wàn)人次增加至16.63萬(wàn)人次，截至2017年3月27日銀谷在線的人均累計(jì)借款金額和出借金額分別為6.09萬(wàn)元和19.25萬(wàn)元，銀谷在線也是一家百億級(jí)的P2P平臺(tái)。

官網(wǎng)顯示，銀谷在線是東方銀谷（北京）投資管理有限公司（以下簡(jiǎn)稱：東方銀谷）旗下網(wǎng)絡(luò)借貸信息撮合平臺(tái)，專注于通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)為有資金需求的借款人和有財(cái)富管理需求的出借人搭建簡(jiǎn)單、透明、誠(chéng)信、便捷的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)。同時(shí)官網(wǎng)顯示，東方銀谷在穩(wěn)健運(yùn)營(yíng)的同時(shí)，一直致力于發(fā)揮行業(yè)自律作用，先后加入了中國(guó)企業(yè)聯(lián)合會(huì)、中國(guó)企業(yè)家協(xié)會(huì)（理事單位）、中國(guó)信息協(xié)會(huì)（常務(wù)理事單位）等行業(yè)自律組織與研究協(xié)會(huì)，東方銀谷總裁孫敏女士更成為北京信用協(xié)會(huì)副會(huì)長(zhǎng)、中國(guó)信息協(xié)會(huì)常務(wù)理事。

但是調(diào)查發(fā)現(xiàn)，銀谷在線疑似存在資產(chǎn)包轉(zhuǎn)讓行為，同一項(xiàng)目借款人信息前后披露不一致，銀谷在線的備案之路可能有點(diǎn)艱難。

銀谷在線疑似存在集合標(biāo)

記者以出借人的身份對(duì)銀谷在線的出借項(xiàng)目進(jìn)行了調(diào)查。官網(wǎng)顯示銀谷在線的出借項(xiàng)目除了新手專區(qū)外，主要由銀多利計(jì)劃和月盈利計(jì)劃組成，銀多利計(jì)劃由1個(gè)月、3個(gè)月、6個(gè)月、12個(gè)月、24個(gè)月和36個(gè)月等不同期限的借款項(xiàng)目組成；月盈利計(jì)劃有12個(gè)月、24個(gè)月和36個(gè)月等三種類型，偏向長(zhǎng)期，其中月盈利計(jì)劃下有銀月盈、谷雙豐和銀睿通三個(gè)類型。

2018年3月27日記者在谷雙豐項(xiàng)目中看到了一個(gè)編號(hào)為GSF125920348003的2年期項(xiàng)目，該項(xiàng)目加入日期是2018年3月24日，計(jì)息日起是2018年3月25日，回款日期是2020年3月25日。該項(xiàng)目計(jì)劃總額100萬(wàn)元，鎖定期限24個(gè)月，期待年化回報(bào)率10%，但3月27日記者看到該項(xiàng)目沒(méi)有完成滿額募集：

在出借記錄上，記者看到該項(xiàng)目的出借人僅有三人，三個(gè)出借人的累計(jì)出借金額僅有21萬(wàn)元：

記者在調(diào)查該項(xiàng)目的債權(quán)明細(xì)時(shí)發(fā)現(xiàn)，該項(xiàng)目債權(quán)明細(xì)中披露了30個(gè)借款人，全部30個(gè)借款人的借款金額達(dá)到176.18萬(wàn)元，借款用途主要用于擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)、資金周轉(zhuǎn)等用途：

顯而易見(jiàn)，在這個(gè)項(xiàng)目中借款人的借款金額超過(guò)了出借人的出借金額。

為什么會(huì)出現(xiàn)這種情況？

記者了解到，2017年以前曾出現(xiàn)過(guò)一種集合標(biāo)的模式。集合標(biāo)在網(wǎng)貸平臺(tái)上主要有兩種，一種就打包資產(chǎn)債權(quán)轉(zhuǎn)讓模式，即合作機(jī)構(gòu)將多個(gè)資產(chǎn)以打包轉(zhuǎn)讓的方式在平臺(tái)發(fā)布標(biāo)的募資，此類資產(chǎn)多為消費(fèi)信貸，并且資產(chǎn)信息多不透明；另一種為常見(jiàn)的理財(cái)計(jì)劃，即平臺(tái)將散標(biāo)或債權(quán)轉(zhuǎn)讓標(biāo)打包發(fā)售，投資人授予平臺(tái)決策權(quán)，由平臺(tái)自動(dòng)匹配債權(quán)。

從記者在銀谷在線上看到的這個(gè)谷雙豐項(xiàng)目來(lái)看，該情形具有第二種情況的特征，即平臺(tái)自動(dòng)匹配債權(quán)，而債權(quán)的來(lái)源是打包的債權(quán)。

監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)的定位是“依法設(shè)立，專門從事網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介業(yè)務(wù)活動(dòng)的金融信息中介公司，該類機(jī)構(gòu)以互聯(lián)網(wǎng)為主要渠道，為借款人與出借人（即貸款人）實(shí)現(xiàn)直接借貸提供信息搜集、信息公布、資信評(píng)估、信息交互、借貸撮合等服務(wù)”，不得“開(kāi)展類資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)或?qū)崿F(xiàn)以打包資產(chǎn)、資產(chǎn)證券化、信托資產(chǎn)、基金份額等形式的債權(quán)轉(zhuǎn)讓行為”，而銀谷在線谷雙豐項(xiàng)目存在的這種情形，有可能違背了監(jiān)管機(jī)構(gòu)的相關(guān)規(guī)定，平臺(tái)可能也因?yàn)榇祟愋袨榇嬖趥浒竼?wèn)題。

借款人前后信息披露不一致

事實(shí)上早在2018年3月中旬記者就對(duì)銀谷在線進(jìn)行了研究。2018年3月12日記者在官網(wǎng)上看到了一個(gè)編號(hào)為YYY125847433002的名叫銀月盈-12期借款項(xiàng)目：

銀月盈12期借款項(xiàng)目的計(jì)劃總額為200萬(wàn)元，截至2018年3月12日15:35，已經(jīng)有23個(gè)借款人加入。在借款人信息一覽，銀谷在線“溫馨提示：為了保護(hù)借款人隱私，僅展示部分債權(quán)信息。出借成功后可以再出借記錄中查看匹配債權(quán)明細(xì)”，然后記者看到了如下的借款信息：

記者當(dāng)時(shí)對(duì)該項(xiàng)目借款人進(jìn)行了統(tǒng)計(jì)。統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，該項(xiàng)目披露的借款人有30人，30個(gè)借款人的借款總額已經(jīng)達(dá)到209.99萬(wàn)元，已經(jīng)超過(guò)了銀月盈12期借款項(xiàng)目的計(jì)劃總額：

官網(wǎng)也同時(shí)顯示到，該項(xiàng)目的加入日期是2018年3月11日10:00:03至2018年3月11日23:00，計(jì)息日起是2018年3月12日，也就是說(shuō)記者看到銀月盈12期這個(gè)項(xiàng)目時(shí)，該項(xiàng)目已經(jīng)處于封閉期，但從實(shí)際借款的情形來(lái)看，借款金額已經(jīng)超過(guò)了項(xiàng)目計(jì)劃募資金額。

不過(guò)當(dāng)2018年3月27日記者再對(duì)編號(hào)為YYY125847433002的銀月盈-12期項(xiàng)目進(jìn)行查看時(shí)，發(fā)現(xiàn)網(wǎng)站披露的項(xiàng)目信息與記者在3月12日看到的該項(xiàng)目信息完全不同。

募資金額上，該項(xiàng)目募集進(jìn)度完成了62.4%，也就是真實(shí)募集資金約為124.8萬(wàn)元，借款人方面，該項(xiàng)目的借款人均是小額借款。

明顯看到同樣的標(biāo)的在3月12日和3月27日在借款人一項(xiàng)上披露的信息明顯不一致，原來(lái)借款人多達(dá)十幾萬(wàn)的借款金額變成了幾百塊的金額。2017年3月27日記者專門就此事向東方銀谷發(fā)了采訪函，但直到發(fā)稿時(shí)還未得到對(duì)方的回應(yīng)。

2017年12月《關(guān)于做好P2P網(wǎng)絡(luò)借貸風(fēng)險(xiǎn)專項(xiàng)整治整改驗(yàn)收工作的通知》（網(wǎng)貸整治辦函[2017]57號(hào)）（以下簡(jiǎn)稱：57號(hào)文）明確了網(wǎng)貸平臺(tái)整改驗(yàn)收的時(shí)間節(jié)點(diǎn)，即“2018年4月底之前完成轄區(qū)內(nèi)主要網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)的備案登記工作……對(duì)于難度極大、情況極其復(fù)雜的個(gè)別機(jī)構(gòu)，最遲應(yīng)當(dāng)于2018年6月末之前完成相關(guān)工作”，《網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)活動(dòng)管理暫行辦法》明確要“保證披露的信息真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、及時(shí)、公平，不得有虛假記載、誤導(dǎo)性稱述或者重大遺漏”。在備案的沖刺階段，銀谷在線連項(xiàng)目的信息披露都做不到準(zhǔn)確、完整，如此這般，備案的道路可能有點(diǎn)艱難。